Mẫu hình cốc tay cầm - Đặc điểm & cách giao dịch

Mẫu hình cốc tay cầm ( Cup and Handle ) là một mô hình dạng biểu đồ có hình dạng giống với một chiếc cốc có tay cầm được giới thiệu bởi William J.O’Neil trong cuốn sách “How to make Money in Stocks” vào năm 1988, mô hình có dạng giống chiếc cốc hình chữ U và tay cầm hơi lệch nhẹ. Mô hình này thường xuất hiện trong một xu hướng tăng/giảm rõ ràng, cung cấp tín hiệu tiếp diễn xu hướng.

Sự xuất hiện của mô hình chiếc cốc tay cầm được xem như 1 giai đoạn củng cố, sau khi giá bứt phá khỏi mô hình sẽ tiếp tục xu hướng ban đầu mạnh mẽ. Dựa vào tín hiệu mà mô hình này cung cấp, nhà đầu tư hoàn toàn có thể ra quyết định dựa theo xu hướng

Nhà đầu tư nên xem các chỉ báo phân tích kỹ thuật cơ bản trước khi tìm hiểu các mẫu hình

Đặc điểm của cốc và tay cầm

Thành phần để tạo thành mẫu hình cốc tay cầm

Xu hướng Trong một xu hướng tăng giá ( hoặc giảm giá đối với cốc tay cầm ngược )

Phần cốc

1. Phần thân cốc sẽ có dạng vòng cung hoặc chữ U, cũng có thể là chữ V nhưng tín hiệu sẽ không chính xác bằng chữ U. Trước khi hình thành phần cốc bên trái thị trước đó phải có một đợt tăng giá ít nhất là 30%

2. Hai miệng cốc không nhất thiết phải bằng nhau nhưng cũng không được quá nghiêng. Độ sâu từ 12%-33% là đẹp nhất tối đa 50%, vì nếu mô hình cốc càng sâu thì tỷ lệ thất bại của mẫu hình càng cao. Vì nếu cốc giảm đến 50% từ đỉnh tới đáy thì đồng nghĩa cổ phiếu này phải tăng gần 100% để từ đáy có thể trở lại đỉnh cao của nó, do đó rủi ro mẫu hình phá vỡ càng lớn.

3. Thời gian lý tưởng để hoàn thiện phần cốc là từ 3-6 tháng.

Phần tay cầm

1.Thời gian hình thành ít nhất là 1-2 tuần, là đợt điều chỉnh sau khi giá tăng lên vùng đỉnh cốc, nhiều nhà đầu tư sẽ bán để thu lợi hoặc hòa vốn. Và một vùng điều chỉnh sẽ hình thành phần tay cầm

2. Volume trong phần tay cầm phải nhỏ thể hiện sự cạn kiệt cung, thanh khoản thấp, giá điều chỉnh chặt chẽ, cho thấy không ai còn muốn bán nữa hoặc các nhà đầu tư lớn đã gom đủ số hàng và chờ đợi đẩy giá

3. Phần điều chỉnh của tay cầm không được quá sâu so với thân cốc, đẹp nhất là khoảng từ 10%-15%, có thể thấp hơn nếu cái cốc hình thành là một chiếc cốc lớn

4. Phần tay cầm phải nằm trên thân cốc và trên đường MA200

5. Điểm break-out khỏi tay cầm khi có lượng volume tăng đột biến 40-50% so với các phiên trước đó

Sau khi đã nắm rõ về mô hình cốc tay cầm , chúng ta sẽ đi vào ví dụ thực tế

Cổ phiếu được lựa chọn sẽ là VGC

Trước khi hình thành mẫu hình cốc tay cầm thì cổ phiếu VGC trong giai đoạn từ tháng 3/2020 đến tháng 2/2021 đã tăng 165%, qua đó đáp ứng được yêu cầu tăng giá trước khi xác nhận mẫu hình

Yếu tố tiếp theo cần xem xét là phần đáy cốc, dựa vào biểu đồ có thể nhận ra từ phần đỉnh cốc so với đáy cốc chênh lệch là khoảng 30% và phù hợp với tiêu chí độ sâu của cốc nằm trong khoảng từ 12%-33% Cùng với đó là thời gian tạo cốc là từ tháng 3/2021 đến tháng 9/2021, 6 tháng là khoảng thời gian lý tưởng để hình thành thân cốc.

Sau khi xét yếu tố về thân cốc, chúng ta sẽ xem xét yếu tố tay cầm

Phần điều chỉnh của tay cầm là gần 14%, không vượt quá 50% so thân cốc, và đáp ứng được điều kiện đặt ra khi có điều chỉnh và thời gian tạo tay cầm là 4 tuần

Đi kèm với đó là khối lượng bắt đầu cạn kiệt dần ở phần tay cầm khi có điều chỉnh phần tay cầm đều nằm trên MA20, xác nhận hình thành mẫu hình cốc tay cầm

Và những diễn biến tiếp theo thì cũng có thể nhận thấy đây là một ví dụ hoàn hảo cho mẫu hình cốc tay cầm khi giá ngày 26/10/2021 chạm đỉnh cốc ở mức giá quanh khu vực 36 thì thanh khoản đã bắt đầu tăng và duy trì ở các ngày tiếp theo, đưa mức giá của VGC nhảy vọt lên đến đỉnh 54.8 vào ngày 17/12/2021. Như vậy nếu nhà đầu tư nào nhận thấy mẫu hình cốc tay cầm hình thành và vào giá 36 ngày 26/10 thì chưa đầy 2 tháng sau đã lãi hơn 60% . Cốt lõi của mẫu hình này là báo hiệu một đợt tăng giá đột biến. Chính vì vậy cổ phiếu tồn tại mẫu hình này thường đem về lợi nhuận vượt trội.

Giao dịch thế nào với mẫu hình Cốc tay cầm

Sau khi đã nắm bắt được sự quan trọng và các nhận biết mẫu hình này, điều quan trọng nhất là cần đưa ra quyết định hợp lý, và tùy vào cách giao dịch của mỗi nhà đầu tư sẽ có các cách vào lệnh khác nhau

Tiếp tục với ví dụ VGC, mẫu hình Cốc tay cầm dần được hoàn thiện:

Cách 1 : Vào lệnh khi thấy giá bắt đầu break out ra khỏi đỉnh cốc & tay cầm. Đây là cách giao dịch phổ biến với hầu hết các nhà đầu tư khi xác nhận thấy mẫu hình này, tuy nhiên vẫn tồn tại rủi ro. Mặc dù vậy nếu giá đi đúng như dự đoán của mẫu hình thì nhà đầu tư sẽ lãi một khoản lợi nhuận khổng lồ

Ví dụ VGC thì điểm vào lệnh sẽ là ngày 27/10 khi xuất hiện cây nến break out khỏi tay cầm, hoặc nhà đầu tư có thể đợi phiên 28/10 khi đã xác nhận tín hiệu với khối lượng gia tăng và giá ngay lập tức được đẩy lên.

Cách 2 : Vào lệnh khi giá giao dich quay lại vùng hỗ trợ ở phần tay cầm. Cách giao dịch này tương đối chắc chắn và an toàn hơn, sẽ đảm bảo khi vùng giá quay lại test tại vùng hỗ trợ cũ của tay cầm trước khi bật tăng vượt đỉnh cốc để xác nhận mẫu hình, vậy nhà đầu tư sẽ vào giá loanh quanh 30-31 giả sử trường hợp giá tại vùng tay cầm test lại. Rủi ro sẽ là việc nếu không test lại mà break out khỏi đỉnh cốc thì nhà đầu tư sẽ mất đi một phần lợi nhuận nếu giá bật tăng vì vào lệnh trễ

Cách 3 : Vào lệnh tại phần đáy tay cầm. Đây là cách giao dịch mang lại lợi nhuận cao nhất nhưng đồng thời cũng rủi ro nhiều nhất. Nhà đầu tư áp dụng cách này sẽ vào lệnh ngay tại vùng được cho là đáy của tay cầm mà không cần phải đợi tín hiệu break out khỏi đỉnh cốc để chắc chắn xác nhận mẫu hình. Cách giao dịch này sẽ vào lệnh sớm, và ẵm trọn được phần lợi nhuận khi mẫu hình đi đúng và giá bắt đầu bứt phá. Tuy nhiên đây là cách giao dịch dành cho nhà đầu tư có kinh nghiệm hoặc chấp nhận mạo hiểm.

Và lưu ý ở cả ba cách thì đều nên đặt stop loss tại đáy của phần tay cầm hoặc thấp hơn vài giá. Khi giá tăng bằng chiều sâu của cốc thì nên nghĩ đến việc bán một phần để chốt lời, phần còn lại sẽ tiếp tục quan sát và đưa ra quyết định sau.

Kết Luận

Chúng ta vừa tìm hiểu về mẫu hình Cốc tay cầm, đặc điểm nhận biết cũng như là cách giao dịch phù hợp với mẫu hình này. Không phải tất cả các mẫu hình đều đúng với dự đoán của nhà đầu tư, đây chỉ là mẫu hình cung cấp tín hiệu mạnh mẽ về xu hướng hiện tại. Nên cần lưu ý, phải dựa trên nhiều yếu tố khác trước khi ra quyết định đặt lệnh vì Cốc tay cầm không hoàn toàn đúng, và không phải thực tế mẫu hình Cốc tay cầm nào cũng đẹp và chuẩn như ví dụ VGC. Vì vậy cần trang bị thêm nhiều kiến thức và tuân thủ nghiêm ngặt quy tắc của bản thân để hạn chế rủi ro trong giao dịch, từ đó mới nghĩ đến việc có lời. Chúc anh chị thành công và hẹn gặp lại trong các bài phân tích sau của Vietcap .

Powered by Froala Editor